Estructuras de tenencia
La familia y sus asesores muchas veces ya tienen un Trust o una sociedad fuera de Estados Unidos. La pregunta del lado estadounidense es la capa que será dueña de la cuenta de brokerage, de la participación en el fondo o del inmueble en Florida: qué es, cómo la clasifica Estados Unidos y a nombre de quién queda la cuenta. Coordinamos esa arquitectura con el abogado local. No lo reemplazamos.
Recalde Law Firm, P.A. es un bufete de Florida, con oficina en Miami, Florida. Asesoramos únicamente en derecho de los Estados Unidos. No ejercemos derecho mexicano y no damos asesoría fiscal ni sucesoria de México. No ejercemos el derecho de ningún otro país. La constitución de una entidad fuera de Estados Unidos, y el derecho local de esa jurisdicción, corresponden al abogado local. Nosotros nos ocupamos de la arquitectura del lado estadounidense: la clasificación, los documentos que leerán un custodio y un tribunal de Estados Unidos, y la coordinación con el asesor fiscal de la familia.
El conjunto habitual no es un producto. Es una limited partnership de Canadá, una limited liability company de Wyoming como general partner, y una posición de clasificación, ya sea por defecto o por una elección en el Form 8832, que coincida con la cuenta que el banco va a titular. El trabajo del Trust está en Foreign Trusts. La apertura de la cuenta está en cuentas en Estados Unidos para un foreign trust o una entidad de tenencia.
Una limited partnership provincial es una forma comercial que los bancos ya reconocen. Puede quedar entre un foreign trust, o una sociedad holding extranjera, y una cartera de valores de Estados Unidos. No es un vehículo de opacidad y no es un Trust. La constitución en Canadá, el registro extra-provincial y la residencia fiscal canadiense son del abogado canadiense. La clasificación para Estados Unidos, el situs del estate tax y el encaje con el Trust son de este lado. Vea Canada LPs in cross-border wealth structures.
El general partner suele ser una LLC de Wyoming para que firme un administrador definido, no un miembro de la familia a título personal. La LLC es una entidad de Estados Unidos. Su clasificación, su responsible party y, si la dueña es una persona extranjera, el Form 5472, son preguntas distintas de las de la partnership. No constituimos la LLC para evitar leer quién puede obligar a la partnership.
Una entidad extranjera elegible no es automáticamente partnership ni corporation. Para una entidad extranjera elegible, la clasificación por defecto depende del número de miembros y de la responsabilidad limitada, no solo de la responsabilidad limitada. Una Canada LP cuyo general partner responde por las deudas es, en general, una partnership por defecto. El Form 8832 es la elección que cambia ese defecto, y la fecha efectiva tiene una ventana. Muchas entidades de este conjunto no presentan Form 8832, y eso es correcto. Una partnership que todos llaman transparente, y que el reglamento trataría como corporation, no es un plan. El asesor fiscal modela los números. Nosotros alineamos la clasificación — el defecto o la elección — con el cuadro de dueños y con el título de la cuenta. Vea la elección del Form 8832.
El custodio titula la cuenta a un nombre legal. Si la dueña es la limited partnership, la cuenta es de la partnership, no del general partner y no de un familiar. Una cuenta a nombre personal, o a nombre del GP porque así fue más corto el expediente, deshace la estructura aunque el contrato de la partnership esté limpio. La diligencia de beneficial owner igual mira a las personas. El título y el look-through son preguntas distintas.
Algunas familias usan una sociedad extranjera, a menudo entre el Trust y los activos de Estados Unidos, en lugar de una partnership. Esa sociedad suele ser una corporation para efectos de Estados Unidos, salvo que una entidad elegible elija otra cosa. El tratamiento corporativo y el de partnership responden de manera distinta el situs del estate tax y la exposición a PFIC. No recomendamos una jurisdicción como eslogan. Vea una sociedad entre la familia y los activos.
Cuando el limited partner es un Trust, el registro debería identificar al partner como el trustee de ese Trust, en esa capacidad, de manera consistente con el instrumento, y el trustee actual debería ser alguien que el custodio acepte. Los trustees cambian. Vea family limited partnerships and trust-owned LPs.
Una estructura que vemos con frecuencia para familias de México, Colombia o Chile es un foreign trust, o una sociedad holding que la familia ya tiene, por encima de una Canada LP, con una Wyoming LLC como general partner, dueña de una cuenta de brokerage en Estados Unidos. El mismo conjunto aparece en familias de Brasil, Argentina o Panamá cuando los activos son valores estadounidenses y la familia quiere una sola cuenta que el banco titule a nombre de la partnership. Las consecuencias de ese Trust o de esa sociedad en el país de origen se quedan con el abogado de ese país. Nosotros leemos el lado de Estados Unidos: quién es dueño de la participación, la posición de clasificación, ya sea por defecto o por una elección en el Form 8832, y si el título de la cuenta coincide con la escritura.
La falla habitual es ordinaria. El contrato se firma en un país. Los documentos de suscripción nombran a otro dueño. El custodio abre la cuenta a nombre del general partner porque el expediente de KYC era más corto. Después un hijo se vuelve US person, y la clasificación que era tolerable mientras todos eran personas no estadounidenses pasa a ser una pregunta de PFIC, de CFC o de una partnership con su propia declaración. Reimprimir el organigrama no lo arregla.
No vendemos una entidad. Coordinamos con el abogado que la constituye, con el asesor fiscal que va a vivir con la clasificación, y con el asesor que necesita que la cuenta se abra. Si el asunto es el Trust, empiece en Foreign Trusts. La versión en inglés de esta página es Holding Structures for U.S. Investments.
El banquero privado y el RIA conservan la relación. Traen el asunto cuando el cliente necesita una capa de tenencia que el custodio pueda recibir: un nombre legal, una clasificación, un EIN y una lista de quién puede dar instrucciones. Diseñamos o reparamos esa arquitectura de Estados Unidos para que la cuenta pueda abrirse y el trabajo del asesor pueda seguir. La gestión de la cartera se queda con el asesor. El asesor fiscal prepara las declaraciones. El bufete asigna la responsabilidad de la clasificación.
Counsel for wealth advisers · Cuentas en Estados Unidos · Foreign trusts · Private wealth
Escriba como la familia, o como el asesor. Cuéntenos quién es dueño de los bienes y qué dicen hoy los documentos. Coordinaremos una conversación. No hay compromiso.